차익거래 관찰

- 시장은 반도체 성장주와 원자재 사이에서 등락을 주고받는 눈치보기 장세. 한국 반도체는 하이닉스 미국 상장 이후 무빙을 대기하는 것으로 보이며 대체로 연기금 수급에 의해 좌우되는 것으로 보임. 하이닉스의 미국 상장 이후 하이닉스에 대한 외국인의 매도세가 멈춘다면 프리미엄이 붙은 미국 주가를 먹기 위해 미국으로 이동하는 주식이 많다는 뜻이고, 외국인의 국장 매도세가 한번 누그러질 수 있음. 만약 리레이팅으로 주가까지 급등하면 너도나도 미국 상장에 서두를수도. 환율 안정에도 기여할 수 있는 포인트.

- 스페이스엑스는 나스닥에 지수 편입 예정. 바닥을 가지고 있었는데, 165달러 이상은 유지되지 않을까 생각. 한국 빙산은 컨센서스대로 캐나다 잠수함 수주전에서 독일이 우선권 획득. 한화오션은 약세 불가피.

- 호르무즈가 안정되어도 유가하락은 코로나 이후처럼 제한적일 듯. 국가들은 원우 재비축이 필요하고 금리는 적당한 수준에 고정시켜야하니까. 기대인플레이션을 근거로 미국이 금리인하를 할 것이다는 주장도 있던데, 연준 결정이 연준의장 단독으로 하는게 아닌데 어떻게 확신할수가…