큰 불확실성 제거 반등

- 전일 영국은 금리 동결 발표, 초장기채 QT 를 중단한다는 발표에 파운드 약세, 달러 강세. 오늘은 상대적으로 더 변동성이 있을 일본 금리결정, 당장 엔화는 FOMC 이후 빠르게 약해졌고 일본 재무부 장관은 미-일 외환시장 공동 개입이 활성화되어 있음을 강조함. 오늘 점심 시간에 일본은행의 코멘트에 주목.

- 중동 분쟁은 중국의 (위기에 기반한) 일갈에 긴장도 상승이 억제되는 것으로 보임. 중국은 이란에 후티 반군 게릴라전을 멈출것을 요구했다고 하고, 호르무즈 해협으로 기록되지 않는 원유 수출은 아직 열려있는 것으로 보도됨. 그리고 미국 원유재고는 예상치보다 적은 수준으로 하락해 유가에 충격을 제한함.

- 금리인상에도 위험자산은 간다. 시장이 전체적으로 상승한 가운데 반도체주 반등. 특히 AIDC와 특정 전력주의 강세가 돋보이는 장. 다만 우려되는 것은 금융비용 상승으로 막대한 자본 지출이 수반되는 데이터센터의 유상증자, 우선주 발행이 필요하다는 점에서 DC 종목은 피할 필요. 일본 변동성, 아직 확인되지 않은 PCE가 있어서 높은 장기금리 장기화에 취약한 종목은 조심스럽게 접근.

- 비트코인 조정은 조만간 끝날 것으로 보임. 아직 조정기간이고 클래리티 법안은 물건너갔지만 법안에 상관없이 다음 시세를 전개할 것으로 보임. 미국 재무부의 다음 바이백 스케쥴은 24일. 이 날짜를 전후로 움직임이 있지 않을까.